El análisis financiero es un atributo indispensable de la gestión financiera, la base para la toma de decisiones de gestión. Es un proceso de investigación del desempeño financiero de una empresa para determinar los pasos para aumentar su valor de mercado y asegurar las perspectivas de desarrollo.
Instrucciones
Paso 1
El análisis financiero es ampliamente utilizado por la dirección de la empresa. Le permite evaluar la estabilidad de la empresa, así como identificar posibles riesgos de quiebra. El análisis financiero también está muy extendido en la práctica de auditores y tasadores. Los bancos también utilizan métodos de análisis financiero cuando deciden sobre un préstamo. Los contables utilizan el análisis financiero cuando preparan una nota explicativa para las cuentas anuales.
Paso 2
Hay seis métodos clave que se utilizan en el análisis financiero. Estos incluyen análisis horizontal y vertical, análisis de tendencias, análisis de indicadores relativos, análisis comparativo y factorial. En el análisis horizontal, cada indicador se compara con el período anterior, en el análisis vertical, se determina la participación de cada elemento (ingreso o gasto) en la estructura general. También se analizan los factores que influyeron en el resultado global.
Paso 3
Una parte integral es el análisis de tendencias, que se realiza con el propósito de analizar tendencias. Por ejemplo, un aumento en la participación en las ventas de un producto en el contexto de una reducción en otro. Todos los indicadores financieros se comparan entre sí para determinar correlaciones. La evaluación comparativa compara el desempeño de la empresa con los datos de la competencia y los promedios de la industria. Sin tal comparación, los datos sobre la competencia no son informativos.
Paso 4
En el curso del análisis financiero, se utilizan métodos cuantitativos y cualitativos. Incluyen un análisis de los activos y pasivos de la empresa, su liquidez, estabilidad financiera, solvencia y rotación de activos.
Paso 5
El análisis financiero se puede clasificar por varios motivos. Desde el punto de vista del usuario, se distingue entre análisis financiero interno, que es realizado por los propios especialistas de la empresa, y análisis financiero externo. En este último caso, lo pueden realizar tasadores o auditores. En la dirección del análisis, se distingue el análisis retrospectivo y prospectivo. En retrospectiva, se analiza el desempeño financiero pasado. En un análisis prospectivo, se determinan los planes y pronósticos financieros. Según el grado de profundidad de la investigación, se distingue el análisis expreso y el análisis financiero detallado.
Paso 6
El análisis financiero se puede orientar hacia varios indicadores. En este caso, se distingue entre el análisis de estados financieros, que se realiza sobre la base de estados financieros; análisis de inversiones dedicado al estudio de inversiones e inversiones de capital; análisis técnico, en cuyo campo de visión cae la dinámica de los valores de la empresa.
